तरलता का गुणांक: शेष राशि और मानक मूल्य पर सूत्र

कंपनी के संकेतकों में से एक हैतरलता स्तर। यह संगठन की क्रेडिट योग्यता का आकलन करता है, इसकी पूरी क्षमता और समय पर दायित्वों के लिए भुगतान करने की क्षमता। तरलता अनुपात क्या है, इसके बारे में अधिक जानकारी, प्रत्येक सूचक की गणना के लिए नए संतुलन के सूत्र सूत्र नीचे दिए गए लेख में प्रस्तुत किए गए हैं।

दिल

तरलता कंपनी की संपत्ति के कवरेज की डिग्री है। उत्तरार्द्ध नकदी में रूपांतरण की अवधि के आधार पर समूहों में विभाजित हैं। इस सूचक के लिए अनुमान लगाया गया है:

• वित्तीय समस्याओं को जल्दी से जवाब देने की दृढ़ क्षमता;
• बिक्री वृद्धि के साथ संपत्तियों को बढ़ाने की क्षमता;
• ऋण चुकाने का अवसर।

तरलता की डिग्री

अनुपस्थिति में अपर्याप्त तरलता व्यक्त की जाती हैऋण और प्रतिबद्धताओं का भुगतान करने के अवसर। संगठन को समाप्त करने के लिए हमें निश्चित संपत्तियां बेचनी है, और सबसे बुरे मामले में। वित्तीय स्थिति में गिरावट लाभप्रदता में कमी, मालिकों के पूंजीगत निवेश की हानि, ब्याज का देरी भुगतान और ऋण पर मूल ऋण का हिस्सा है।

त्वरित अनुपात (के लिए फार्मूलागणना के लिए शेष राशि नीचे प्रस्तुत की जाएगी) खातों में उपलब्ध धनराशि से ऋण चुकाने के लिए आर्थिक वस्तु की क्षमता को दर्शाती है। वर्तमान साल्वेंसी ग्राहकों और आपूर्तिकर्ताओं के साथ संबंधों को प्रभावित कर सकती है। अगर कंपनी समय पर ऋण चुकाने में सक्षम नहीं है, तो इसका निरंतर अस्तित्व संदेह में है।

कोई तरलता अनुपात (बैलेंस फॉर्मूलागणना के लिए नीचे प्रस्तुत किया जाएगा) संगठन की परिसंपत्तियों और देनदारियों के अनुपात द्वारा निर्धारित किया जाता है। ये संकेतक चार समूहों में विभाजित हैं। इसी तरह, किसी भी तरलता अनुपात (गतिविधियों का विश्लेषण करने के लिए गणना के लिए संतुलन सूत्र की आवश्यकता होती है) संपत्तियों और देनदारियों को जल्दी और धीरे-धीरे महसूस करके अलग से निर्धारित किया जा सकता है।

संपत्ति

तरलता संपत्ति की क्षमता हैव्यवसाय एक निश्चित आय उत्पन्न करते हैं। इस प्रक्रिया की गति केवल तरलता अनुपात को दर्शाती है। गणना के लिए संतुलन के लिए सूत्र नीचे प्रस्तुत किया जाएगा। जितना बड़ा होगा उतना ही बेहतर होगा कि उद्यम "अपने पैरों पर" है।

आइए नकदी में उनके रूपांतरण की गति से परिसंपत्तियों को रैंक करें:

• खातों में और बॉक्स ऑफिस पर पैसा;
• बिल, ट्रेजरी सिक्योरिटीज;
• आपूर्तिकर्ताओं को ऋण, जारी किए गए ऋण, अन्य उद्यमों की प्रतिभूतियां;
• आपूर्ति;
• उपकरण;
• संरचनाओं;
• WIP।

अब हम संपत्तियों को समूहों में वितरित करेंगे:

• ए 1 (सबसे अधिक तरल): हाथों और बैंक खाते पर धन, अन्य उद्यमों के शेयर।

• ए 2 (तेजी से बिक्री): अल्पकालिक counterparty ऋण।

• ए 3 (धीमी गति से चलने): स्टॉक, डब्ल्यूआईपी, दीर्घकालिक वित्तीय निवेश।

• ए 4 (लागू करने में मुश्किल) - गैर-चालू संपत्तियां।

एक विशिष्ट संपत्ति एक समूह से संबंधित हैउपयोग की डिग्री के आधार पर। उदाहरण के लिए, मशीन-बिल्डिंग प्लांट के लिए, एक खराद "इन्वेंट्री" का संदर्भ देगा, और प्रदर्शनी के लिए विशेष रूप से बनाई गई असेंबली गैर-चालू परिसंपत्तियों से संबंधित होगी, जो कई वर्षों के उपयोगी जीवन के साथ होगी।

देनदारियों

तरलता अनुपात, जो शेष राशि के लिए सूत्र नीचे प्रस्तुत किया गया है, संपत्तियों के अनुपात को देनदारियों द्वारा निर्धारित किया जाता है। उत्तरार्द्ध भी समूहों में विभाजित हैं:

• पी 1 - सबसे लोकप्रिय दायित्वों।
• पी 2 - ऋण 12 महीने तक वैध है।
• पी 3 - अन्य दीर्घकालिक ऋण।
• पी 4 - उद्यम के भंडार

सूचीबद्ध समूहों में से प्रत्येक पंक्तियों की परिसंपत्तियों की तरलता की डिग्री के साथ मेल खाना चाहिए। इसलिए, गणना करने से पहले वित्तीय विवरणों का आधुनिकीकरण करने की सलाह दी जाती है।

बैलेंस शीट तरलता

आगे की गणना के लिए, समूहों के मौद्रिक अनुमानों की तुलना करना आवश्यक है। इस मामले में, निम्नलिखित संबंधों को पूरा किया जाना चाहिए:

• ए 1> पी 1।
• ए 2> पी 2।
• ए 3> पी 3।
• ए 4 <पी 4।

यदि सूचीबद्ध स्थितियां पहले संतुष्ट हैंतीन, तो चौथा स्वचालित रूप से निष्पादित किया जाएगा। हालांकि, परिसंपत्ति समूहों में से किसी एक में धन की कमी को दूसरे के अतिरिक्त मुआवजा नहीं दिया जा सकता है, क्योंकि बेचे जाने वाले फंड धीमी गति से चलती संपत्तियों को प्रतिस्थापित नहीं कर सकते हैं।

एक व्यापक मूल्यांकन करने के लिए, कुल तरलता अनुपात की गणना की जाती है। संतुलन के लिए सूत्र:

एल 1 = (ए 1 + (1/2) * ए 2 + (1/3) * ए 3) / (ए 1 + (1/2) * ए 2 + (1/3) * ए 3)।

इष्टतम मान 1 या अधिक है।

इस तरह से प्रस्तुत जानकारी विवरण के साथ भर नहीं है। संकेतकों के एक समूह द्वारा साल्वेंसी की एक और विस्तृत गणना की जाती है।

वर्तमान तरलता

सभी परिसंपत्तियों के खर्च पर अल्पकालिक देनदारियों को चुकाने के लिए एक व्यावसायिक इकाई की क्षमता वर्तमान तरलता अनुपात दिखाती है। संतुलन के लिए सूत्र (रेखा संख्या):

सीटीएल = (1200 - 1230 - 1220) / (1500 - 1550 - 1530)।

एक और एल्गोरिदम भी है जिसके द्वारा आप वर्तमान तरलता अनुपात की गणना कर सकते हैं। संतुलन के लिए सूत्र:

के = (ओए - दीर्घकालिक डीजेड - संस्थापकों का ऋण) / (krat। आवश्यक) = (ए 1 + ए 2 + ए 3) / (Π1 + 2)।

मूल्य जितना अधिक होगा उतना ही बेहतर होगाशोधन क्षमता। इसके मानक मूल्यों की गणना प्रत्येक शाखा के उत्पादन के लिए की जाती है, लेकिन औसतन वे 1.4 9 से 2.4 9 तक हैं। 0.9 9 से कम का मूल्य कंपनी को समय पर भुगतान करने में असमर्थता को इंगित करता है, और 3 से अधिक अप्रयुक्त संपत्तियों का उच्च अनुपात इंगित करता है।

अनुपात साल्वेंसी को दर्शाता हैसंगठन न केवल इस समय, बल्कि असाधारण परिस्थितियों में भी। हालांकि, यह हमेशा पूर्ण तस्वीर प्रदान नहीं करता है। वाणिज्यिक उद्यमों में, सूचक का मूल्य मानक से कम है, और औद्योगिक उद्यमों में, यह अक्सर होता है।

तत्काल तरलता

विपणन योग्य परिसंपत्तियों की कीमत पर देनदारियों को चुकाने के लिए एक व्यापार इकाई की क्षमता कम सूची में त्वरित तरलता अनुपात को दर्शाता है। संतुलन के लिए सूत्र (रेखा संख्या):

एक्सएल = (1230 + 1240 + 1250) / (1500 - 1550 - 1530)।

या:

के = (krat। डीजेड + krat। वित्तीय निवेश + डीएस) / (krat। ऋण) = (ए 1 + ए 2) / (Π1 + 2)।

इस अनुपात की गणना में, साथ ही पिछला एक, स्टॉक को ध्यान में नहीं रखा जाता है। आर्थिक दृष्टि से, परिसंपत्तियों के इस समूह के कार्यान्वयन से कंपनी को सबसे अधिक नुकसान मिलेगा।

इष्टतम मूल्य 1.5 है, न्यूनतम 0.8 है। यह सूचक देनदारियों के अनुपात को दर्शाता है जिसे वर्तमान गतिविधियों से नकद प्रवाह द्वारा कवर किया जा सकता है। इस सूचक के मूल्य को बढ़ाने के लिए अपने धन की मात्रा में वृद्धि करना चाहिए और दीर्घकालिक ऋण आकर्षित करना चाहिए।

पिछले मामले में, सूचक का मूल्य3 से अधिक एक तर्कहीन रूप से संगठित पूंजी संरचना इंगित करता है, जो स्टॉक के धीमे कारोबार और प्राप्तियों के विकास के कारण होता है।

पूर्ण तरलता

नकद से ऋण चुकाने के लिए एक व्यापार इकाई की क्षमता पूर्ण तरलता अनुपात को दर्शाती है। संतुलन के लिए सूत्र (रेखा संख्या):

काल = (240 + 250) / (500 - 550 - 530)।

इष्टतम मान 0.2 से अधिक है, न्यूनतम है0.1। यह दिखाता है कि एक संगठन तत्काल तत्काल दायित्वों का 20% का भुगतान कर सकता है। सभी ऋणों को तत्काल पुनर्भुगतान की आवश्यकता की पूरी सैद्धांतिक संभावना के बावजूद, आप पूर्ण तरलता अनुपात की गणना और विश्लेषण करने में सक्षम होना चाहिए। संतुलन के लिए सूत्र:

के = (लघु। निवेश + डीएस) / (लघु ऋण) = ए 1 / (Π1 + 2)।

गणना महत्वपूर्ण तरलता अनुपात का भी उपयोग करती है। संतुलन के लिए सूत्र:

केसीएल = (ए 1 + ए 2) / (पी 1 + पी 2)।

अन्य संकेतक

पूंजी गतिशीलता: А3 / (AO - А4) - (П1 + П2)

डायनेमिक्स में इसकी कमी को एक सकारात्मक कारक माना जाता है, क्योंकि इन्वेंट्री और प्राप्य में जमे हुए फंड का कुछ हिस्सा जारी किया जाता है।

बैलेंस शीट में संपत्ति का अनुपात: (कुल शेष - A4) / कुल शेष।

स्वयं के फंड के साथ सुरक्षा: (P4 - A4) / (AO - A4)।

एक संगठन के पास पूंजी संरचना में वित्तपोषण के अपने स्वयं के स्रोतों का कम से कम 10% होना चाहिए।

शुद्ध कार्यशील पूंजी

यह संकेतक बीच के अंतर को दर्शाता हैवर्तमान संपत्ति और ऋण, देय राशि। यह पूंजी का वह हिस्सा है जो दीर्घकालिक ऋण और स्वयं के फंड द्वारा बनता है। गणना के लिए सूत्र है:

शुद्ध पूंजी = OA - अल्पकालिक ऋण = p। 1200 - पृष्ठ 1500

देनदारियों पर कार्यशील पूंजी की अधिकतागवाही देता है कि उद्यम ऋण का भुगतान करने में सक्षम है, गतिविधि के विस्तार के लिए भंडार है। मानक मान शून्य से अधिक है। कार्यशील पूंजी की कमी दायित्वों को चुकाने के लिए संगठन की अक्षमता और एक महत्वपूर्ण अतिरिक्त - धन के तर्कहीन उपयोग को इंगित करती है।

उदाहरण

कंपनी की बैलेंस शीट पर हैं:

• नकद (डीएस) - 60 000 रूबल।
• अल्पकालिक निवेश (KFW) - 27,000 रूबल।
• प्राप्तियां (डीजेड) - 120 000 रूबल।
• ओएस - 265 हजार रूबल।
• आईए - 34 हजार रूबल।
• इन्वेंटरी (PZ) - 158 000 रूबल।
• दीर्घकालिक ऋण (सीपी) - 105 000 रूबल।
• अल्पकालिक ऋण (सीसी) - 94 000 रूबल।
• दीर्घकालिक ऋण - 180 हजार रूबल।

पूर्ण तरलता अनुपात की गणना करना आवश्यक है। गणना के लिए सूत्र:

कैल = (60 + 27) / (105 + 94) = 0.4372।

इष्टतम मान 0.2 से अधिक है। कंपनी बैंक खाते में धन की कीमत पर 43% देयताओं का भुगतान करने में सक्षम है।

त्वरित अनुपात की गणना करें। शेष राशि के लिए सूत्र:

Xl = (50 + 27 + 120) / (105 + 94) = 1.09।

सूचक का न्यूनतम मूल्य 0.80 है। अगर कंपनी ग्राहकों द्वारा उपलब्ध ऋण सहित सभी उपलब्ध धन का उपयोग करती है, तो यह राशि मौजूदा देनदारियों से 1.09 गुना अधिक होगी।

महत्वपूर्ण तरलता अनुपात की गणना करें। शेष राशि के लिए सूत्र:

Kcl = (50 + 27 + 120 + 158) / (105 + 94) = 1,628।

परिणामों की व्याख्या

गुणांक स्वयं अर्थ नहीं ले जाता है।लोड, लेकिन समय अंतराल के संदर्भ में, वे उद्यम की गतिविधियों का विस्तार से वर्णन करते हैं। विशेष रूप से अगर वे अन्य गणना किए गए संकेतकों और एक विशेष बैलेंस शीट में खाते में ली गई परिसंपत्तियों का अधिक विस्तृत विचार द्वारा पूरक हैं।

इल्लीक स्टॉक को जल्दी से महसूस नहीं किया जा सकता है या उत्पादन में उपयोग नहीं किया जा सकता है। वर्तमान तरलता की गणना करते समय उन्हें ध्यान में नहीं रखा जाना चाहिए।

एक संगठन में जिसका हिस्सा हैधारण समूह, जब तरलता अनुपात की गणना करते हैं, आंतरिक प्राप्य और देयता के संकेतक को ध्यान में नहीं रखा जाता है। सॉल्वेंसी का स्तर पूर्ण तरलता अनुपात के अनुसार बेहतर तरीके से निर्धारित किया जाता है।

कई समस्याओं के कारण संपत्ति की अधिकता होगी। अनुचित ऋणों के संग्रह की गणना में शामिल करने से संगठन की वित्तीय स्थिति पर अविश्वसनीय डेटा प्राप्त करने, सॉल्वेंसी का गलत (कम) मूल्यांकन होता है।

दूसरी ओर, जब परिसंपत्तियों को गणना से बाहर रखा जाता है, तो इससे प्राप्त होने वाली आय की संभावना कम है, तरलता संकेतकों के मानक मूल्यों को प्राप्त करना मुश्किल है।